Hvernig Trump veiktist Dodd-Frank og aukið áhættu þína
The Trump gjöf hefur verið talsmaður breytingar frá 3. febrúar 2017. En Dodd-Frank getur sennilega ekki alveg farið í burtu. Það er vegna þess að hundruð Dodd-Frank reglur hafa verið felldar inn í alþjóðlega bankasamninga. En Republicans losna reglugerðir sínar innan Bandaríkjanna.
Trump fullyrðir Dodd-Frank heldur áfram að bankarnir láni til lítilla fyrirtækja. En lögin miða að stórum bönkum. Þeir hafa styrkt og vaxið síðan fjármálakreppan 2008 . Lítil fyrirtæki eru líklegri til að lána frá litlum bönkum, ekki stórum bönkum. Stærsta hindrunin fyrir litla banka er lágmarkshlutfallið sem hefur átt sér stað síðan fjármálakreppan. Það lækkar arðsemi þeirra.
Stjórnarformenn Trumps segja að bankarnir þurfi ekki lengur auka reglur og eftirlit. Þeir halda því fram að bankarnir hafi nóg fjármagn til að standast kröfur. En bankar eru aðeins svo vel fjármögnuð vegna Dodd-Frank.
Samantekt laganna
Dodd-Frank Wall Street Reform Act er lög sem stjórna fjármálamörkuðum og vernda neytendur. Átta íhlutir þess koma í veg fyrir að endurtaka fjármálakreppan 2008 .
Það er umfangsmesta fjárhagslega umbætur frá Glass-Steagall lögum . Gler-Steagall skipulegir bankar eftir 1929 markaðshrun .
Gramm-Leach-Bliley lögin felldu úr gildi árið 1999. Það gerði bankarnir ennþá kleift að fjárfesta innstæðueigendur í óreglulegum afleiður . Þessi deregulation hjálpaði til að valda fjármálakreppunni 2008.
The Dodd-Frank lögum er nefnt eftir tveimur þingmönnum sem skapa það. Senator Chris Dodd kynnti það 15. mars 2010. Hinn 20. maí fór framhjá Öldungadeildinni. Barney Frank forseti Bandaríkjanna endurskoðaði það í húsinu, sem samþykkti það 30. júní. 21. júlí 2010 undirritaði forseti Obama lögin í lög.
Átta leiðir Dodd-Frank gerir heiminn þinn öruggari og hvernig áætlun Trump breytir því
1. Stýrir Wall Street. Fjármálaeftirlitið skilgreinir áhættu sem hefur áhrif á alla fjármálastarfsemi. Það hefur einnig umsjón með öðrum fjármálastofnunum en banka, eins og áhættuvarnir . Það mælir með því að Seðlabankinn fylgjast með því sem er of stórt. Fed mun biðja félagið um að auka bindiskyldu sína . Það kemur í veg fyrir að fyrirtæki verði of stór til að mistakast, eins og American International Group Inc. Formaður FSOC er fjármálaráðherra. Ráðið hefur níu meðlimi. Þeir voru með verðbréfaviðskiptastofnunina , Fed, neytendastofnunin, Fjármálaeftirlitið , OCC, Federal Deposit Insurance Corporation , FHFA og CFPA.
The Trump gjöf vill hindra Fed frá eftirliti með stórum fyrirtækjum. Það vill FSOC að hætta að tilgreina fyrirtæki eins og AIG og of stór til að mistakast. Það heldur því fram að viðbótarreglur geri stór fyrirtæki ekki samkeppnishæf á heimsmarkaði.
2. Stöðvar banka frá fjárhættuspilum með peningum innstæðueigenda. The Volcker Rule bannar banka frá því að nota eða eiga hedge funds til eigin hagnað. Það bannar þeim að nota innstæðueigendur til að eiga viðskipti á eigin reikningum. Bankar geta aðeins notað hedge funds fyrir hönd viðskiptavina sinna. Dodd-Frank gaf banka sjö ár til að komast út úr vátryggingarsjóði. Þeir gætu haldið fé sem eru minna en 3 prósent af tekjum. Bankar lobbied hátt gegn reglunni, seinka samþykki hans til desember 2013. Það tóku gildi í apríl 2014. Bankar höfðu til 21. júlí 2015 til að framkvæma reglur um samræmi þeirra.
Áætlun Trumps er laus við banka með minna en 10 milljörðum króna í eignum. En ef þessir bankar fara aftur í fjárhættuspil með peningum innstæðueigenda, þá er hætta fyrir alla.
3. Stjórnar áhættusömum afleiður. Dodd-Frank krefst þess að hættulegustu afleiðurnar, eins og lánshæfismatsskiptir , verði stjórnað. Þetta verkefni fellur til verðbréfa- og kauphallarnefndarinnar eða Commodity Futures Trading Commission. Það fer eftir tegund afleiðu. Þeir munu þekkja of mikla áhættuþætti. Það mun leiða það til eftirlitsaðila stefnumótunaraðila áður en mikil kreppa á sér stað. Hreinsunarhús, svipað kauphöll , verður að setja upp. Það tryggir að afleidd viðskipti eru flutt í almenningi. Dodd-Frank yfirgefi það eftirlitsstofnunum til að ákvarða besta leiðin til að búa til hreinsunarhúsið. Það leiddi til rannsóknar og alþjóðlegra viðræðna.
4. Kemur vörslu sjóðsins í ljósið. Þegar áhættuvarnir og aðrir fjármálaráðgjafar eru ekki stjórnað eru undirliggjandi eignir afleiðna falin. Eitt af orsökum fjármálakreppunnar 2008 var að enginn vissi hvað var í afleiðurunum. Þetta þýddi að enginn vissi hvernig á að meta þau. Þess vegna hugsaði Fed að lánakreppan yrði áfram innan húsnæðisiðnaðarins. Afleiðusamir voru ein helsta orsakir lánakreppunnar í undirverðbréfum .
Til að leiðrétta það er Dodd-Frank r jafnframt öll áhættuvarnir til að skrá sig við SEC. Vogunarsjóður verður að veita upplýsingar um viðskipti sín og eignasöfn þannig að SEC geti metið heildar markaðsáhættu. Þetta gefur ríkjum meiri vald til að stjórna fjárfestingarráðgjöfum. Það er vegna þess að Dodd-Frank hækkaði eignarþröskuldinn frá $ 30 milljónir til $ 100 milljónir. Í janúar 2013 höfðu 65 bankar um allan heim skráð viðskipti með afleiðusamninga við CFTC.
5. Stýrir lánshæfismatsfyrirtækjum. Dodd-Frank stofnaði skrifstofu lánshæfiseinkunnar hjá SEC. Það stjórnar lánshæfismatsfyrirtækjum eins og Moody og Standard & Poor's . Margir kenna stofnunum um að overrate sumir búnt afleiður og veðtryggð verðbréf . Fjárfestar treystu þessum stofnunum og vissu ekki að skuldin væri í hættu að ekki sé endurgreitt. SEC getur krafist þess að stofnanir leggi fram aðferðafræði til endurskoðunar. Það getur afgreitt stofnun sem gefur gallaða einkunnir.
6. Stýrir kreditkortum, lánum og húsnæðislánum. Neytendastofnunin verndaði störf margra ólíkra stofnana. Það hefur umsjón með skýrslugerð um lánastofnanir og kredit- og debetkort . Það hefur einnig umsjón með launagreiðslum og neytendalánum , að undanskildu lánveitingum frá söluaðila. Fjármálaeftirlitið stjórnar lánsfé, þ.mt lánsfé, debetkorti, veðtryggingarskírteini og bankakostnaður . Það verndar húseigendur með því að krefjast þess að þeir skilji áhættusöm húsnæðislán . Það krefst þess einnig að bankarnir geti staðfest tekjur lántaka, lánsfé og starfsstöðu. CFPB er undir ríkissjóði Bandaríkjanna .
Áætlun Trumps myndi endurskipuleggja skrifstofuna sem þingmannanefnd. Það myndi einnig leyfa forsetanum að fjarlægja forstöðumaður skrifstofunnar fyrir hvaða orsök sem er. Það myndi skipta fjármögnun sinni frá Federal Reserve til þingsins.
7. Auka eftirlit með vátryggingafélögum. Dodd-Frank stofnaði nýtt Federal Insurance Office undir ríkissjóðsdeild. Það skilgreinir tryggingafélög sem skapa áhættu fyrir allt kerfið, eins og AIG gerði. Það safnar einnig upplýsingum um tryggingariðnaðinn. Það tryggir að hagkvæm trygging sé í boði fyrir minnihlutahópa og önnur undirtekin samfélög. Það táknar Bandaríkin um vátryggingarstefnu í alþjóðamálum. Framkvæmdastjórn Trump getur slökkt á eftirlitinu á þremur stórum vátryggingafélögum, þar á meðal AIG.
FIO vinnur með ríkjum til að hagræða reglugerð um afgangslínur vátryggingar og endurtryggingar. Í desember 2014 tilkynnti það áhrif alþjóðlegra endurtryggingamarkaðarins á þingið.
8. Endurbýr Federal Reserve. Dodd-Frank gaf ríkisstjórninni ábyrgðarskrifstofu nýjum völdum. Jafnvel þótt Fed starfaði við ríkissjóð á fjármálakreppunni, endurskoðaði Gao neyðarútgjöld lánshæfismatsins sem gerðar voru á kreppunni . Það getur endurskoðað framtíðar neyðarlán þegar þörf krefur. Ríkissjóður þarf að samþykkja nýjar neyðarleyfi. Það á við um einingar, eins og Bear Stearns eða AIG . Fed birti opinberlega nöfn banka sem fengu þessi lán eða TARP fé .
Viðbótarbreytingar í áætlun Trump
Skýrsla ríkissjóðs lagði einnig til aðrar breytingar sem ekki eru nefndar hér að framan. Það myndi draga úr kröfunni um streitupróf bankans s árlega til tveggja ára. Þessar prófanir segja Federal Reserve hvort bankinn hafi nóg fjármagn til að lifa af efnahagsástandi.
Það lagði til að nútímavæðingin endurfjárfestar lögum bandalagsins. Þessi lög krefjast þess að bankarnir lána miðað við tekjur heimilanna, óháð því hvaða hverfi það er. Fyrir lögin myndi bankarnir "redline" alla héruðin sem of áhættusöm. Það þýddi að þeir myndu neita húsnæðislánum jafnvel til hátekjufyrirtækja í því hverfi.
Í skýrslunni er lagt fyrir undanþágu frá bönkum sem hafa nóg fjármagn frá öðrum Dodd-Frank reglum. Þetta er ætlað að hjálpa litlum bönkum. (Heimildir: "Dodd-Frank Wall Street Reform Act," US Senate. "Samantekt Dodd-Frank Reform Act," Morrison & Forster.)