Hlutabréfasjóðir
Verðbréfasjóður leggur áherslu á fyrirtæki sem eru á almennum markaði á einum kauphöllinni . Sumir verðbréfasjóðir fjárfesta í samræmi við stærð félagsins. Þetta eru lítil , miðjan eða stórfelld fé.
Aðrir fjárfesta í tegund fyrirtækis. Vaxtarsjóðir leggja áherslu á nýsköpunarfyrirtæki sem eru ört vaxandi. Verðbréfasjóðir leggja áherslu á fyrirtæki sem aðrir kunna að hafa gleymt. Á sama hátt geta hátæknissjóðir einnig haft mikið af fyrirtækjum til vaxtar. Blue flís fé hefur einnig mörg gildi fyrirtækja. Þú vilt kannski sjóður sem leggur áherslu á fyrirtæki sem gefa út arð. Mörg þessir eru einnig bláir flísar eða verðmatsfyrirtæki.
Margir sjóðir leggja áherslu á landsvæði. Innlendir sjóðir kaupa aðeins fyrirtæki sem eru í Bandaríkjunum. Alþjóðagjaldeyrissjóðir geta valið besta landið hvar sem er í heiminum. Verðbréfasjóðir leggja áherslu á gott fyrirtæki í Rússlandi, Kína og öðrum löndum í MSCI Emerging Markets Index .
Landamærin miða að litlum þjóðum eins og Argentínu, Marokkó og Víetnam,
Þú ættir að fjárfesta í verðbréfasjóði í stað birgða ef þú vilt ekki skoða ársreikninga hvers fyrirtækis. Fjármunir veita einnig augnablik fjölbreytni. Af þeim sökum eru verðbréfasjóðir minna áhættusöm en einstök hlutabréf.
Ef eitt fyrirtæki fer gjaldþrota, missir þú ekki allar fjárfestingar þínar. Af þeirri ástæðu eru verðbréfasjóðir af mörgum kostum þess að fjárfesta fjárfesta án nokkurs áhættu.
Skuldabréfasjóðir
Skuldabréfasjóðir fjárfesta í verðbréfum sem skila fastafjármunum . Þeir urðu vinsælir eftir fjármálakreppuna 2008 . Fjárfestar sem voru brenndir á verðbréfamarkaðnum á árinu 2008 stefndu fyrir öryggi. Þeir voru dregist að skuldabréfum þrátt fyrir lágt vexti.
Öruggasta eru peningamarkaðssjóðir . Þeir kaupa innstæðubréf , skammtíma ríkisvíxla og aðrar peningamarkaðsgerninga . Þar sem þeir eru svo öruggir, bjóða þeir lægstu ávöxtun. Þú getur fengið örlítið hærri ávöxtun án mikillar meiri áhættu með langtíma skuldir ríkisins og sveitarfélaga skuldabréfa .
Hærri ávöxtun og meiri áhætta eiga sér stað með skuldabréfum fyrirtækja . Áhætturíkustu skuldabréfasjóðirnir halda hávaxta skuldabréfum . Eins og Fed hækkar vexti gæti það valdið vanskilum.
Sumir sjóðir greina á milli skammtímalána, langtíma og langtíma skuldabréfa. Skammtímasjóðir eru öruggari en hafa lægri ávöxtun. Langtíma skuldabréf eru áhættusamari vegna þess að þú heldur þeim lengur en býður upp á hærri ávöxtun.
Margir skuldabréfasjóðir eiga sömu skuldabréf. Ef einn framkvæmdastjóri byrjar að selja þetta skuldabréf, mun hinir gera það sama.
En það myndi ekki vera mikið af kaupendum fyrir þau skuldabréf. Lágt lausafjárstaða myndi þvinga verð niður jafnvel lægra. Skuldabréf yrðu háð sömu óstöðugleika og birgðir og vörur. Það gæti kallað fram selja sem gæti eyðilagt mörg fé. Dæmi um þetta atburðarás áttu sér stað í tengslum við flassahrunið í október 2014.
Virkan stjórnað móti gengisbundnum sjóðum
Allir verðbréfasjóðir eru annaðhvort virkir eða viðskipti . Virkir fjármunir hafa stjórnanda sem ákveður hvaða öryggi að kaupa og selja. Þeir hafa yfirleitt markmið sem leiðbeinir fjárfestingarákvörðun framkvæmdastjóra. Forstöðumaðurinn leitast við að standast verðbólguna sína með því að eiga viðskipti með verðbréf. Þess vegna eru gjöld þeirra hærri. Þess vegna verða þau að fara yfir bæði vísitölu og hærri gjöld.
Verðbréf með gjaldeyrisviðskiptum passa við vísitölu. Þar sem þeir þurfa ekki mikið viðskipti eru kostnaður þeirra lægri.
Þess vegna hafa þessi sjóðir orðið vinsælli frá fjármálakreppunni 2008.
Kostir og gallar
Veltufé hefur minni áhættu en að kaupa einstaka verðbréf vegna þess að þau eru fjölbreytt fjárfesting . Það þýðir að þú ert ekki eins háður einstakri hlutabréfum eða skuldabréfum og undirliggjandi fyrirtækinu. Ef eitt af fyrirtækjunum fer gjaldþrota, áttu mörg fleiri hlutabréf til að vernda fjárfestingu þína.
Styrkir með virkum hætti gefa þér kost á faglegri kaupsýningu og eignastýringu. Þú þarft ekki að rannsaka þúsundir fyrirtækja. Stjórnendur eru sérfræðingar á hverju sviði. Það væri nánast ómögulegt fyrir þig að verða sérfræðingur á öllum sviðum sem þú vilt fjárfesta.
En það tekur samt miklum tíma að rannsaka verðbréfasjóði. Til að gera það verra breytast stjórnendur fjármuna. Þegar það gerist gæti það haft áhrif á árangur sjóðsins, jafnvel þó að atvinnugreinin sé góð. Það er mikilvægt vegna þess að stjórnendur breytast stöðugt hlutabréfin sem þeir eiga. Jafnvel ef þú skoðar lýsingarlýsingu gæti það ekki endurspeglað núverandi eignarhald eigna. Þú veist ekki hvað þú ert að kaupa sérstaklega, þannig að þú treystir sérþekkingu framkvæmdastjóra.
Útboðslýsingin mun vara við að fyrri árangur sé engin trygging fyrir framtíðarávöxtun. En fyrri árangur er allt sem þú þarft að fara á. Það er gott tækifæri að sjóður sem er betri en markaðurinn á undanförnum árangri í framtíðinni. Það er sérstaklega satt ef framkvæmdastjóri breytist.
Mikilvægasta ókosturinn er sá að verðbréfasjóðir greiða árlegan rekstrarkostnað. Það tryggir að þeir muni kosta meira en undirliggjandi hlutabréf. Þessi gjöld eru oft falin á nokkrum stöðum í lýsingu.
Til að velja góða verðbréfasjóði þarftu að skilja fjárfestingarmarkmið þitt. Ert þú að spara fyrir starfslok eða leggja til hliðar peninga fyrir rigningardegi? Verðbréfasjóður væri best fyrir langtímafjárfestingu, en peningamarkaðssjóður er bestur til skamms tíma sparnaðar. Vinna með staðfestri fjárhagsáætlun . Hann eða hún mun hjálpa þér að ákvarða bestu eignarúthlutun þína og fjárfestingarstefnu.
Stofnfélög
Veltufjármunir eru stjórnað af hundruðum fyrirtækja, sem hafa hundruð fé hvert. Flest fyrirtæki leggja áherslu á sértækar aðferðir til að standa upp úr hópnum. Hér eru stærstu 10 stærstu verðbréfasjóðirnar eftir stærð, með nálgun þeirra:
- Vanguard - Lág stjórnunargjöld.
- Fidelity - Full fjármálaþjónusta.
- American - Íhaldssöm fjárfesting áætlanir sem langtíma fjárfesting tímaáætlun.
- Barclays - Markhópur, ekki einstaklingur, fjárfestar.
- Franklin Templeton - Skuldabréf, vaxandi markaðir og verðbréfafyrirtæki.
- PIMCO - Skuldabréfasjóðir.
- T. Rowe Price - gjaldfrjálst.
- State Street - Markhópur, ekki einstaklingur, fjárfestar.
- Oppenheimer - Virkir stýrðir sjóðir.
- Dodge & Cox - Langtíma fjárfestingartímabil.
Hvernig gagnkvæma sjóðir hafa áhrif á efnahagslífið
Fjármunir eru ómissandi hluti af fjármálamarkaði Bandaríkjanna . Góð verðbréfasjóður endurspeglar hvernig iðnaður eða annar atvinnugrein er að gera. Verðmæti verðbréfa sjóðsins breytast daglega. Það sýnir verðmæti eigna í eignasafni sjóðsins. Efnahagslífið er mun hægari að flytja þannig að breiður afbrigði í sjóðnum þýðir ekki alltaf að þessi geira sé gyrating eins mikið. En ef verð verðbréfasjóðs lækkar með tímanum, þá er það gott veðmál að iðnaðurinn sem fylgist með vex einnig hægar.
Til dæmis gæti verðbréfasjóður sem hafði áherslu á hátæknisstofnanir gengið vel fram til mars 2000 þegar tæknibólan springur. Eins og fjárfestar komust að því að hátæknifyrirtækin voru ekki að skila hagnaði, byrjuðu þau að selja hlutabréfin. Þar af leiðandi lækkuðu verðbréfasjóðirnar. Þegar verðbréfasjóður og hlutabréfa lækkaði gætu hátæknifyrirtækin ekki haldið áfram að fjármagna. Margir fóru úr viðskiptum. Þannig eru hlutabréfasjóðir og bandaríska hagkerfið tengdir.