Til dæmis getur tafarlaust lífeyri vefsíða skráð lífeyri en 7%. Þetta þýðir að $ 100.000 strax lífeyri kaupir þú munt fá $ 7.000 á ári. Þetta er ekki það sama og ávöxtunarkröfu 7%, en það er ekki það sama og 7% ávöxtunarkostnaður vegna þess að með hverjum lífeyrisgreiðslunni sem þú fékkst færðu hluta af höfuðstólnum.
Þú ættir ekki að taka þetta 7% útborgunarhlutfall og bera saman það við aðra fjárfestingu eins og geisladiskur, skuldabréfasjóður eða eftirlaunasjóður. Það er ekki sanngjarnt samanburður.
Skjót lífeyri eru áhættustýringarvörur, ekki fjárfestingar, svo það er yfirleitt ekki sannfærandi ástæða til að bera saman ávöxtun annarra fjárfestinga, en þú gætir viljað vita afkastið af öðrum ástæðum. Reikna raunverulegt ávöxtunarkröfu á strax lífeyri er erfiðara en það hljómar eins og ávöxtunin sem strax lífeyri skilar fer algjörlega eftir lífslíkunni þinni.
Hvernig á að reikna aftur á lífeyri
Besta leiðin til að útskýra er að skoða dæmi. Hér eru upplýsingar:
- Male, 65 ára, kaupir einn líftekjur strax lífeyri
- Árgjald kaupupphæð : $ 100.000
- Guaranteed tekjur: $ 700 á mánuði ($ 8.400 á ári)
Við fyrstu sýn virðist tryggingatekjur 8,400 $ á ári jafngilda 8,4% ávöxtun.
Í markaðsmálum sem lýsa lífeyri, myndi það vísa til 8,4% sem útborgunarhlutfall. Já, lífeyririnn greiðir þér 8,4% af fjárfestingarupphæðinni þinni á hverju ári, en hluti af hverjum greiðslum er endurgreiðsla höfuðstóls þíns. Ef þú býrð nógu lengi til þess að þeir snúi öllum höfuðstólnum til þín, þá tryggðu þeir að þeir muni halda áfram að borga þér $ 8.400 á ári svo lengi sem þú býrð.
Hljómar vel. En bíddu ...
Með einni líftryggingu hættir tekjurnar þegar þú deyrð og upphaflega fjárfestingin tilheyrir tryggingafélaginu. Þú verður að vita lífslíkan þín til að reikna áætlað innra ávöxtunarkröfu.
Langt lífslíkur jafngildir aukinni ávöxtun
Í dæminu hér að ofan, gerum ráð fyrir að þessi 65 ára gamall karlmaður hafi lífslíkur 18 ára. Á $ 700 á mánuði, eftir 18 ár, hefði lífeyri greitt út samtals 151.200 $.
Til að reikna innra ávöxtunarkröfuna þarftu að tengja tölurnar við fjárhagsreikning eða í töflureikni Excel.
Þú notar $ 100.000 sem núvirði, $ 8.400 sem árleg greiðsla ($ 700 mánaðarleg greiðsla), 18 ár sem hugtakið (eða 216 mánuði ef þú reiknar út mánaðarlega) og þú leysir fyrir ávöxtunina, sem í þessu Málið er um 5%.
A 5% tryggð ávöxtun er ekki slæmt.
Ef sama manneskja bjó 30 ár, gengi krónunnar fer allt að 7,50%, eins og nú hefur upphaflega $ 100.000 fjárfestingin veitt 252.000 $ af tekjum.
A 7,5% tryggt aftur er frábært.
En hvað ef þú lifir aðeins 5 ár?
Skammtímavöxtur er jafn lægri afturábak
Ef þú kaupir lífeyri, og lifir aðeins 5 ár, er arðsemi þín í raun neikvæð.
Á $ 700 á mánuði yfir 5 ár er samtals $ 42.000 greitt út. Í þessu tilviki tapaði lífeyri fjárfesting $ 58.000 í raun.
Ekki svo mikill.
Eins og þú sérð, því lengur sem þú býrð, því meiri sem ávöxtunin sem greiddur er með strax lífeyrisgjaldi. Þetta er það sem gerir þessa tegund lífeyri áhættustjórnunartæki. Þú kaupir það ekki fyrir ávöxtunarkröfu; þú kaupir það til að vernda tekjur þínar yfir hugsanlega langan tíma.
Þú getur notað strax lífeyri til að bera saman eina strax lífeyri gagnvart öðrum, en þú ættir ekki að nota það þegar þú ert að bera saman lífeyri við aðrar fjárfestingarvalkostir.