Fjárfestu í vöruflokka, ETF og ADR
Í þessari grein munum við líta á alþjóðlega skipafyrirtæki, fjárfestingartækifæri innan iðnaðarins og hvernig fjárfestar geta byggt upp áhættuskuldbindingar í eignasafni þeirra.
Hvers vegna að fjárfesta í flutningi?
Alþjóðagjaldeyrissviðið fór í erfiðar tímar í fjármálakreppunni 2008-2009. Þótt iðnaðurinn hafi orðið fyrir stuttum bata frá 2010 til 2015, hafa framboð og eftirspurn áhyggjuefni skapað þrýsting á frammistöðu og frammistöðu.
Baltic Dry vísitalan, mælikvarði á fraktgengi fyrir flutningafyrirtæki eins og kol og járn, féll meira en 90 prósent frá rúmlega 11.000 árið 2008 í minna en 1.000 árið 2017. Á sama tíma hefur iðnaðurinn barist við ofgnótt af skip og hærri bunker eldsneytisverð hefur lagt þrýsting á hagnaðarmörk. Þessi þróun leiddi lánshæfismatsfyrirtæki eins og Moody's til að gefa út neikvæðar horfur á geiranum árið 2017.
Góðu fréttirnar eru að búast megi við að vöruflutningar breyti á komandi árum þar sem þessi mál eru leyst. Ef hagkerfi heimsins heldur áfram að batna, eru þessar bindi líklegri til að taka upp eftir því sem eftirspurnin hækkar bæði frá þróuðum og vaxandi markaði .
Samþætting innan iðnaðarins gæti einnig dregið úr verðsamkeppni með tímanum, sem gæti hjálpað til við að bæta arðsemi og útrýma mörgum af þessum áhyggjum.
Að lokum geta verðmætir fjárfestar einnig byrjað að finna tækifæri í geimnum sem grundvallaratriði bæta. Milljarðamæringur fjárfesta Warren Buffett sagði einu sinni: "Þú borgar mjög hátt verð á hlutabréfamarkaðnum fyrir góða samstöðu." Með öðrum orðum geta bestu tækifæri verið fyrirtæki sem eiga viðskipti við þunglyndi verð fremur en þeir sem eru nú þegar að upplifa sterka heimsókn .
Hvernig á að fjárfesta í Shipping
Það eru margar mismunandi leiðir fyrir fjárfesta til að byggja upp útsetningu skipaiðnaðarins í eignasafni þeirra, þar á meðal notkun bæði fjármagns og einstakra hlutabréfa.
Gjaldeyrisviðskipti
Gjaldeyrisviðskipti ("ETFs") eru auðveldasta leiðin til að fjárfesta í skipumiðnaði þar sem þeir veita fjölbreyttan váhrif í einu öryggi.
Vinsælasta skipið ETF er Guggenheim Shipping ETF (NYSE ARCA: SEA), sem hefur um 115 milljónir Bandaríkjadala í heildareignum, frá og með júlí 2017. Með 0,65 prósentu kostnaðarhlutfalli, hefur sjóðurinn 27 mismunandi skipafélög í formi algengra birgðir, bandarískir vottorð ("ADR"), alþjóðlegar vöruskírteini ("GDR") og aðalráðherra ("MLPs") á meðan að greiða aðlaðandi 4% arðs ávöxtunarkröfu.
Einstök hlutabréf
Algengar birgðir og bandarískir vöruskírteini ("ADRs") eru önnur frábær leið til að fjárfesta í alþjóðasiglingum með því að velja einstök hlutabréf.
Vinsælustu vöruflutningar í skipum eru:
- AP Moeller-Maersk (AMKBF)
- DryShips (DRYS)
- Diana Shipping Inc. (DSX)
Fjárfestar geta fundið heill listi yfir fyrirtæki með því að skoða eignarhluta Guggenheim Shipping ETF sem er að finna í reglugerðargögnum eða útboðslýsingu sjóðsins.
Mikilvægt atriði
Siglingaiðnaðurinn hefur barist á undanförnum árum, en nokkrir áberandi fyrirtæki hafa farið í gjaldþrot. Í orðum er fjárfesting í greininni ekki fyrir dauða hjartans og það er mikilvægt fyrir fjárfesta að gera áreiðanleikakönnun sína .
Það eru þrír þættir sem reka siglingaiðnaðinn:
- Framboð: Þetta er fjöldi skipa sem eru á markaðnum, sem hefur áhrif á bæði nýbyggingar og eftirlaunaskip.
- Krafa: Þetta er eftirspurn eftir skipum af neytendum í lok markaðarins, sem er knúin áfram af almennu hagvexti í heiminum.
- Kostnaður: Þetta er kostnaður við rekstur skipa og langtímakostnaðar, sem felur í sér bæði bunker eldsneytiskostnað og kostnað vegna skulda (td vaxtagreiðslur).
Fjárfestar ættu að hafa eftirlit með þessum þremur þáttum þegar þeir greina iðnaðinn.
Til dæmis gæti Baltic Dry vísitalan endurheimt (merki um meiri eftirspurn og / eða minni framboð) en ávinningur fyrir flutningafyrirtæki gæti vegið upp á móti hærri bunkereldsneyti.
Aðalatriðið
Sendingariðnaðurinn er lífsgæði heimshagkerfisins. Þó að geiranum hafi barist á undanförnum árum gætir fjárfestar viljað íhuga að bæta við váhrifum í eignasöfnum sínum þar sem efnahagsávinningur heims er áfram árið 2017.