Grunngerð um grundvallar- og tæknilegar vísbendingar
Greining á hlutabréfum fellur í tvö aðalbúðir: grundvallar greining og tæknileg greining. Grundvallar greining er lögð áhersla á afkomu félagsins, svo sem tekjur, gjöld, eignir, skuldir og sjóðstreymi. Tæknileg greining er lögð áhersla á nýlegar og langtíma viðskiptahreyfingar.
Fyrir flesta byrjendur fjárfesta er áhersla á grundvallaratriði lykillinn að árangri. Tæknileg greining er notuð mikið af skammtímamarkaði en langtímafjárfestar hafa tilhneigingu til að halla á grundvallaratriðum. Með grundvallargreiningu er áherslan á að finna hið sanna, innra gildi hlutabréfa til að ákveða hvort það sé góð fjárfesting. Með tæknilegri greiningu leggur fjárfestar áherslu á stefnumörkun til að ákveða hvort eigi að fjárfesta.
Vaxandi tekjur og hagnaður
Byrjaðu á grundvallaratriðum, líttu á tekjurnar og hagnaðartíðni hlutabréfa sem þú ert að íhuga að kaupa. Miðlari þín er ein uppspretta fyrir þessar upplýsingar, eins og margir staðir eru um ókeypis fjárfestingar á vefnum.
Þegar þú leitar að þessum upplýsingum getur þú skoðað bæði ársfjórðungslega og árlega sögu.
Horfðu á bæði tekjur og hagnað með tímanum og leitaðu að þróun vaxtar. Eitt slæmt ár eða fjórðungur ætti ekki að hrista þig of mikið, en nýlega slæmt afleiðing eða neikvæð stefna ætti að vera nóg fyrir þig að sleppa þessu hlutafé og fara á aðra fjárfestingarhugmynd.
Sanngjarnt hlutfall
Ef tekjur og hagnaður standast stefnuprófið, er næsta staðurinn til að líta grundvallarhlutfall. Þrír athyglisverðar og þægilegir notkunarhlutföll eru verð / tekjuhlutfall, "sýruprófun" og bókfært virði eftir hlut.
- Verð / tekjur: Verð / tekjufjárhlutfall, eða PE-hlutfall, segir þér hvernig gengi hlutabréfa tengist hagnaði fyrirtækisins . PE hlutfallið hefur tilhneigingu til að vera breytilegt eftir atvinnugrein, en ef eitt fyrirtæki er langt í burtu frá iðnaðarfélaga getur það verið merki um komandi verðlag.
- Sýrpróf: Sýrprófhlutfallið, einnig kallað skjótleg hlutfall, er mælikvarði á lausafjárstöðu. Þessi próf skiptir núverandi eignum af skammtímaskuldum til að auðvelda skilning á getu fyrirtækisins til að greiða reikningana sína.
- Bókfært verð á hlut: Champion sem mikilvægur vísir af Warren Buffett, bókfært virði á hlut sýnir verðmæti eigna á bókunum eftir að skuldir eru teknar út.
Þetta er aðeins lítill bragð af hlutföllunum og prófunum sem eru í boði fyrir fjárfesta, en allir þrír eru frábærir staðir til að byrja með lagergreiningu áður en þú kaupir fyrstu kaupin.
Hugsaðu um þróunina
Þó að grundvallargreining sé mikilvægari fyrir nýja fjárfesta, ekki hunsa tæknilega vísbendingar. Þótt dagleg þróunarlínur kynna mikla hávaða er gagnlegt en oft gleyminn tæknilegur vísir Bollinger Bands, sem heitir John Bollinger, sérfræðingur.
Bollinger Bands eru þrjár helstu tækniforskriftir: áhrifamikil meðaltal og efri og neðri böndin byggð á tölfræðilegri greiningu á nýlegum niðurstöðum. Niðurstaðan sýnir líklega efri og lægra verðlag með meðaltali í miðjunni. Almennt ættir þú að forðast að kaupa ef núverandi verð er fyrir ofan efri hljómsveitina og reyndu að kaupa ef verðið er undir neðri hljómsveitinni. Hins vegar, ef verðið er að færa verulega miðað við fyrirtæki eða markaðs fréttir, þessir vísbendingar geta orðið minna gagnlegar. Til dæmis, hér eru Bollinger Bands fyrir lager Apple.
Skráðu þig inn með sérfræðingunum
Eitt síðasta staðurinn til að líta áður en að kaupa er greiningin. Þótt birgðasérfræðingar séu langt frá óflekkanlegri, þá eru þeir frábær úrræði til að skrá sig inn áður en þeir kaupa eða selja. Eins og framangreindar upplýsingar, getur þú yfirleitt fundið greinar um umsagnir eða samantekt á miðlari reikningnum þínum.
Frekar en að skoða hverja greinarmann einn, líttu á meðaltal og samstöðufjölda meðal sérfræðinga. Þetta gefur þér sýn á hvað menntaðir fjárfestar í fullu starfi hugsa um birgðir.
Fylgdu tölunum og þörmum þínum þegar þú fjárfestir
Þó að fjárfesting hagnaður og tap er svart og hvítt leiðir ákvörðunin til að fjárfesta oft til margra grárra svæða. Til að gera besta ákvörðunin, skoðaðu bæði grundvallar- og tæknilegar vísbendingar, ásamt heildarviðhorf frá fjárfestingaraðilum. Fyrir nýja fjárfesta, grundvallar vísbendingar ættu að hafa mest vægi í ákvörðun þinni.
En það er ein fjárfesting fylgja sem þú munt aldrei hafa númer fyrir: þörmum þínum. Og eins og þú gætir fundið stóran rauða fána frá því að horfa á tölur fyrirtækisins, þá gæti það líka haft áhrif á þörmum á einingum á þér.
Þegar eðlishvöt þín og tölurnar samræma hefur þú líklega fundið sigurvegara. Ef það fer fram grundvallar greiningu próf og tæknilega stefna línur; fjárfestingar sérfræðingar gefa thumbs-up; og eðlishvöt þín segja að kaupa, það er kominn tími til að halda áfram og smelltu á "kaupa" hnappinn. Þó að það sé engin trygging fyrir því að hluturinn muni fara upp, getur þú verið viss um að þú hafir gert heimavinnuna þína.