Fjárfestar hafa tilhneigingu til að gera þessar sömu mistök
Í sumum tilfellum getur fjárfestar haldið áfram að gera nákvæmlega sömu mistök mörgum sinnum, þegar þeir læra ekki af fyrri villum sínum.
Kannski hefur þú beina reynslu af bara nákvæmlega slíkum aðstæðum.
Góðu fréttirnar eru að flestir þessir mistök er hægt að forðast einfaldlega með vitund. Við munum líta á algengustu mistökin hér og finna leiðir til að geta stöðvað blæðinguna (eða jafnvel breytt þeim).
Að kaupa hlutabréf í fyrirtæki sem þú skilur ekki
Of oft fjárfestar þyngjast í átt að nýjustu "heitu" eða ímyndaða iðnaði. Hann kann að vita mjög lítið, eða jafnvel ekkert, um tækni eða líftækni, eða tiltekið fyrirtæki sem undirliggjandi fyrirtæki starfar innan.
Auðvitað hindrar það þá ekki frá því að reyna að hoppa áfram að því sem þeir búast við að vera næstu arðbærir lestir. Í þessari atburðarás er fjárfestirinn með útsýni yfir alla kosti og ávinning sem þeir myndu hafa yfir fjárfesta sem vita lítið um iðnaðinn sjálft.
Þegar þú skilur fyrirtæki hefur þú náttúrulega innbyggður kostur á flestum öðrum fjárfestum.
Til dæmis, ef þú rekur veitingastað, munt þú vera í takt við fyrirtæki sem taka þátt í veitingastaðaleyfi.
Þú munt einnig sjá fyrstu hendi (og áður en þeir verða opinberir þekking) venja fastagesturanna. Í kjölfarið mun þú vita hvort iðnaðurinn er mikill uppgangur, hægari eða kælingu, vel fyrir mikla meirihluta fjárfesta.
Til að taka atburðarás okkar skref lengra, með því að sjá þróunina í iðnaði þar sem þú tekur þátt, ættir þú að geta blett á sumum tækifærum til að gera góðar fjárfestingarákvarðanir . Fyrsti hendi þekkingu virðist vera hægt að þýða fjárfestingarhagnaði (eða forðast tap).
Þegar þú fjárfestir í fyrirtæki sem er "fyrir ofan greiðslustig þitt" getur þú ekki skilið næmi og flókið viðkomandi fyrirtæki. Þetta er ekki til að segja að þú þarft að vera gullsmiður til að fjárfesta í námuvinnslufyrirtækjum eða lækni til að fjárfesta í heilbrigðisþjónustu en það myndi vissulega ekki meiða!
Hvenær sem þú getur haft ósanngjarnan kost á flestum fjárfestum, ættir þú að ýta á þann kost sem þú getur. Ef þú ert lögfræðingur geturðu gert betur með því að vita hvenær á að fjárfesta í fyrirtækjum sem gera tekjur sínar í gegnum málaferli. Ef þú ert skurðlæknir, muntu hafa betri skilning á því hversu vel (eða illa) aðgerðarmóðir er að sinna verkefnum sínum og sem slíkur kann að hafa innanhússferli um hversu vel undirliggjandi birgðir geta framkvæmt.
Búast of mikið frá lagerinu
Þetta er sérstaklega við þegar um er að ræða eyri hlutabréf . Flestir meðhöndla lágt verðlag, eins og happdrættismiði, og gera ráð fyrir að þeir geti snúið sér $ 500 eða $ 2000 í litla örlög.
Auðvitað getur þetta stundum verið satt, en það er ekki viðeigandi hugsun að hafa þegar þú ert að fjárfesta. Þú þarft að vera raunhæft um það sem þú ert að fara að búast við frá frammistöðu hlutanna, jafnvel þótt slíkar tölur séu miklu leiðari og algengari en það sem þú ert að hugsa um.
Horfðu á frammistöðu birgðirnar fram að þessum tímapunkti. Einnig horfa á allar aðrar fjárfestingar sem eru keppendur í sömu iðnaði. Sögulega hefur undirliggjandi fjárfesting náð 5% eða 10% á ári, eða hafa þessar hreyfingar verið nær hundruð prósentum? Eru flest fyrirtæki í greininni að sjá hlutabréfin þeirra að flytja 1% í einu eða er það algengara að þeir hoppa með tugum prósentum?
Miðað við fyrri árangur, en ekki vísbending um það sem gæti verið að koma, gætirðu fengið hugmynd um sveiflur og viðskipti á undirliggjandi hlutum.
Venjulega mun birgðir halda áfram að starfa aðallega eins og það hefur áður, og venjulega mun það vera í takt við heildariðnaðinn.
Notkun peninga sem þú getur ekki áhyggjur af
Þú yrðir blásið í burtu ef þú gætir séð hvernig mismunandi viðskiptastíl þín verður þegar þú notar peninga sem þú hefur ekki efni á að hætta . Tilfinningar þínar verða auknar, streymistig þitt fer í gegnum þakið og þú kaupir og selur ákvarðanir sem þú myndir annars aldrei hafa gert.
Gamalt japanskt orðtak segir að "þú munt að lokum missa hvert dollara sem þú spilar." Þú ættir aldrei að setja þig í háþrýstinguna þar sem þú ert að setja peninga á línunni sem þú þarft af öðrum ástæðum.
Fyrsta hugsunin er að fjárfesta aðeins í spákaupmanna með "áhættufé". Hins vegar getum við tekið það skref lengra og bendir til að þú notir ekki einu sinni raunverulegan pening þegar þú ert að byrja. Íhuga pappírsviðskipti, sem er ekki áhættusöm og krefst enga peninga af neinu tagi. Þá, þegar þú færð vel á Paper Trading, getur þú flutt í átt að raunverulegum peningum í viðskiptum.
Þegar þú fjárfestir með peningum sem þú hefur efni á að hætta, munt þú gera miklu meira slaka viðskiptatækni. Almennt muntu miklu meiri árangri með viðskiptum þínum, sem ekki verða knúin af neikvæðum tilfinningum eða ótta.
Að vera knúinn af óþolinmæði
Við gætum haft samband við mismunandi tilfinningar sem þú getur haft þegar þú ert að fjárfesta, en einn kostnaðurinn er óþolinmæði. Mundu að hlutabréf eru hluti í tilteknu fyrirtæki - fyrirtæki starfa mun hægar en flestir myndu venjulega sjá, eða jafnvel en flest okkar myndu búast við.
Þegar stjórnendur koma upp með nýja stefnu getur það tekið marga mánuði, ef ekki nokkur ár, að nýju aðferðirnar hefjast. Of oft munu fjárfestar kaupa hlutabréf hlutabréfanna og búast þá strax við hlutabréfum til að starfa í hagsmuni þeirra.
Þetta gleymir öllu því miklu raunsærri tímalínu sem fyrirtæki starfa. Almennt mun birgðir taka miklu lengri tíma til að gera hreyfingar sem þú ert að vonast til eða að sjá fyrir. Þegar fólk tekur þátt fyrst með hlutum fyrirtækisins, mega þeir ekki láta óþolinmæði fá það besta af þeim ... eða veskinu þeirra!
Lærðu um birgðir til að fjárfesta inn í rangar staði
Þetta er afar mikilvægt atriði. Það er engin skortur á svokölluðu sérfræðingar sem eru tilbúnir til að segja þér skoðanir sínar, en umbúðir og kynna þær eins og þau séu menntaðir og endalaust leiðrétta þekkingu.
Einn mikilvægasti hlutinn til að fjárfesta vel er að greina og einangra heimildir sem leiða þig til að ná fram hagnað. Fyrir allar góðar upplýsingar sem kunna að vera til góðs munt þú sennilega sjá hundruð stykki af raunverulega hræðilegu leiðsögn.
Alltaf að muna að bara vegna þess að einhver sé í viðtali eða viðtal við fjölmiðla, þýðir það ekki að þeir vita hvað þeir tala um. Og reyndar, jafnvel þótt þeir hafi gríðarlega grípa um efni þeirra, þýðir það samt ekki að þeir verði réttir.
Þannig er starf þitt sem fjárfestir að meta hvaða uppsprettur upplýsinga ætti að treysta og hafa sýnt fram á áreiðanlega og áframhaldandi stefnu visku. Þegar þú hefur auðkennt þá einstaklinga eða þjónustu sem getur leitt til hagnaðar, ættir þú samt að treysta aðeins á hugsunum sínum - sameina þá með þína eigin áreiðanleikakönnun og skoðanir til að byggja upp viðskiptaákvarðanir þínar.
Ef þú heyrir um birgðir fyrir frjáls , sérstaklega eyri lager , er það næstum örugglega að vera knúin af leikmönnum með verulega falinn hvatning. Þetta gæti ekki verið satt ef þú heyrir um skoðun fagaðila á eitthvað eins og CNBC en það er algerlega og ótalsvert satt þegar þú heyrir um nýjustu "heitt eyri lager" sem er að fara í gegnum þakið (samkvæmt gráðugur verkefnisstjórar).
Það er endalaus lína af óheiðarlegum stofnfrumum sem eru þarna úti. Þráhyggja þeirra er að finna leiðir til að hagnast af athöfnum þínum ... þú tapar, svo þeir geta náð.
The slæmur hlið er að fyrir þeim að græða, verður þú sennilega að missa. Fjárfesting í íhugandi hlutabréfum er aðallega núll-summa leikur, sem þýðir fyrir einhvern að gera dollara, einhver annar þarf að tapa dollara.
Þetta er ástæðan fyrir því að óþekktarangi listamenn og verkefnisstjórar taki við slíkum viðleitni til þess að reka upp einskis virði. Því meiri peninga sem þeir fá til að ýta hlutabréfum hærri, því meiri hagnaðurinn sem þeir munu gera þegar þeir ganga í burtu og yfirgefa alla aðra í rykinu ... og braut.
Eftir mannfjöldann
Í mörgum tilvikum heyrir meirihluti fólks aðeins um fjárfestingu þegar það hefur þegar gengið vel. Ef ákveðnar tegundir af hlutabréfum eru tvöfaldir eða þrefaldur í verði, hefur almennt fjölmiðla tilhneigingu til að ná til þessarar hreyfingar og segja öllum um hve heitt hlutabréfin hafa verið.
Því miður, þegar fjölmiðlar hafa tilhneigingu til að taka þátt í sögu um hlutafjáraukningu, er það venjulega eftir að hlutabréfin hafa náð hámarki. Fjárfestingin er ofmetin á þessum tímapunkti og fjölmiðlafundurinn kemur seint í leikinn. Óháð því er sjónvarpið, dagblaðið, internetið og útvarpstækið ýtt á hlutabréfunum enn hærra í of mikið ofmetið landsvæði.
Við höfum séð þessa þróun að spila út undanfarið með afþreyingar marijúana hlutabréfunum. Sumir þessir litlu fyrirtæki höfðu aðeins tveir eða þrír starfsmenn, en það hindraði þá ekki að vera metin í fyrirtækinu sem er um það bil hálf milljarð dollara!
Í öðrum tilvikum myndi gömlu, næstum lokuð gullmynni bæta við "kannabis" eða "marijúana" við nafn fyrirtækisins og hlutirnir myndu þegar í stað tvöfalda eða þrífa í verði. Á engum tímapunkti voru fjárfestar að leita að fyrirtækinu nógu djúpt til að átta sig á öllum vandamálum; tugir milljóna dollara í skuldum; engin tekjur; milljónir í áframhaldandi tapi í hverjum mánuði.
Averaging Down
Meðaltal niður er venjulega notuð af fjárfestum sem hafa þegar gert mistök þegar þeir þurfa að ná yfir mistök sín. Til dæmis, ef þeir keyptu hlutinn á 3,50 Bandaríkjadali og það lækkar að 1,75 $, geta þeir gert það mistök að líta svolítið hræðilegt með því að kaupa allt fullt fleiri hluti á þessu nýja lægra verði.
Niðurstaðan er sú að þeir hafa nú keypt birgðir á 3,50 Bandaríkjadali og meira á 1,75 Bandaríkjadali, þannig að meðalverð þeirra á hlut er mun lægra. Þetta gerir tap þeirra á lager virðist mun minni.
Hins vegar er það sem raunverulega er að gerast að einstaklingur keypti hlutabréf sem lækkaði í verðmæti, og nú eru þeir að sökkva enn meiri pening í þessa týnda verslun. Þess vegna benda sumir sérfræðingar á að meðaltali niður sé bara að kasta góðum peningum eftir slæmt.
Meðaltal niður er venjulega notað sem hylki til að hjálpa fjárfestum að ná þeim mistökum sem þeir hafa þegar gert. A skilvirkari stefna er að meðaltali upp, þar sem þú kaupir meira af lager þegar það byrjar að fara í áttina sem þú ert að sjá fyrir. Hlutdeildarverkefnið staðfestir að þú gerðir gott símtal.
Gera of lítið áreiðanleikakönnun
Til að gera rétta upphæð áreiðanleikakönnunar, einkum með mjög íhugandi og rokgjarnan eyri hlutabréfa, tekur það verulegt magn af vinnu. Því meiri áreiðanleikakönnun þú framkvæmir, því betra verður fjárfestingarniðurstöður þínar.
Ef þú horfir á hvert viðvörunarmerki og alla hluti fyrirtækis, ertu mun líklegri til að vera undrandi af einhverjum atburði sem veldur viðskiptum. Þegar þú sérð hugsanlega áhættu og þú ert öruggur í öllum þáttum fyrirtækisins sem þú hefur verið að leita að ertu hluti af því að hafa framkvæmt viðeigandi áreiðanleikakönnun.
Mikill meirihluti fjárfesta er ekki einu sinni nálægt því að gera nóg áreiðanleikakönnun í fyrirtækin sem þeir fjárfesta í. Flestir vilja bara finna fyrirtæki sem virðist skynsamlegt og ætti að hækka í verðmæti vegna þess að undirliggjandi iðnaður (að minnsta kosti í huga þeirra) er "upp og til".
Til dæmis verða rafmagnsbílar að verða stærri samningur fljótlega, þannig að fólk gæti gert ráð fyrir að fjárfesting í rafmagns bíla sé góð hugmynd. Því miður, að vera góður fjárfestir tekur miklu meira en einfölduð, yfirborðshugsanir og grunnt rökfræði.
Ef þú telur að um aldamótin fóru yfir 1.900 bílafyrirtæki í Ameríku. Bifreiðin átti að vera stór, mikilvæg uppfinning sem við myndum aldrei vera án þess að ... en næstum hver einasta af þessum 1.900 fyrirtækjum fór alveg gjaldþrota.
Niðurstaðan er sú að flestir fjárfestar í bílafyrirtækjum í upphafi, þegar samþykkt og vöxtur þessa byltingarkenndar hugmyndafræði var bara byrjaður, lauk að verða þurrka út. Sumir auka áreiðanleikakönnun hefði hjálpað til við að koma í veg fyrir tapið.
Fjárfesting byggð á einum hugmynd
Flestir fjárfestar gera sér ekki einu sinni grein fyrir að þeir séu að gera þetta, en oft munu þeir trúa því að "slíkt og svo" sé góð hugmynd, og því mun hlutabréfið hækka. Ef fjárfesting væri svo einföld, vildum við öll vera mjög rík.
Já, lækning fyrir krabbameini er frábær hugmynd. Já, það er rökrétt að búa til tekjur sveitarfélaga með sölu marijúana. Því miður tekur það miklu meira en einföld góð hugmynd fyrir hlutina að vera góð fjárfesting.
Horfðu aftur á fyrri umfjöllun okkar um 1.900 bílafyrirtækin. Frábær, einföld, einfalt hugtak sem skiptir máli í dag en nokkru sinni fyrr ... en minfield fyrir fjárfesta, með 99,9% af peningum tapað.
Í stað þess að leita að góðu hugtaki, en einbeittu aðeins að hágæða fyrirtækjum innan þess rýmis. Þeir ættu að hafa vaxandi tekjur, auka markaðshlutdeild og sannað stjórnunarteymi, rétt eins og eyri birgðir sem við skráum fyrir þig hér.
Fjárfestar mistök í samantekt
Helst verður þú ekki að fremja of mörg af þessum sameiginlegum villum. Hins vegar er staðreyndin að málið er að meirihluti fjárfesta, í flestum tilfellum, mun stöðugt falla aftur til að gera eitthvað af þeim mistökum sem við höfum rætt í greininni hér fyrir ofan.
Til allrar hamingju, þú getur notað tap og mistök til að læra hvernig á að forðast þau næst. Reyndar læra flestir meira frá tjóni þeirra en þeir gera frá hagnað þeirra.
Í ljósi nægilegra tíma og nægilegan fjölda slæma viðskipta, verður þú að vera í miklu betri (og arðbærari) stöðu. Helst verður þú að fella út algeng mistök fljótt nóg að þú hafir enn stór hluti af eigu þinni eftir á hinni hliðinni. Þá ættir þú að geta byrjað að safna einhverjum hagnaði með nýjum víðtækum visku þinni!